فوركس مقابل العملات الآجلة

+

الفوركس مقابل العملات الآجلة بواسطة كارلي غارنر أصبح سوق الفوركس بسرعة ملعب شعبي لالمضاربة. ولكن هل هو أفضل الساحة لتكون تداول العملات؟ أولئك الذين يتطلعون إلى الاستفادة من التقلبات في تقييم العملات دينا اثنين من المنتديات التجارية الأساسية، في السوق الفورية غالبا ما يشار إليها الفوركس أو ببساطة FX، أو عقود العملات الآجلة التي يتم تداولها في المقام الأول على بورصة شيكاغو التجارية. كل بديل له مزايا وعيوب المرتبطة بها. كتاجر، فمن الضروري أن كنت على بينة من هذه الخلافات ومريحة مع حيث يقع حساب التداول الخاص بك. في حين أن هناك العديد من المقالات، بلوق، إلخ. وكتب على مزايا مقابل العملات الأجنبية الآجلة العملات، وإن كان معظم نشرت من قبل شركات الوساطة FX محاولة لبيع خدماتهم، هناك عدد قليل لعرض الحجة المعاكسة. وحتى أقل أن الفرشاة على الموضوعات التي سنناقشها. هدفنا هو تقديم المعلومات التي التجار يستحق ان يعرف من جهة نظر موضوعية. نحن نذهب إلى فرشاة على عدد قليل من الاختلافات الأساسية بين بقعة تداول العملات الأجنبية في السوق والعملات الآجلة. بينما هذه القائمة لا يعني أن تكون شاملة، ونحن نأمل أنه من المفيد. اللائحة الحكومية بيت السمسرة الاجلة يجب أن تتبع اللوائح التي وضعتها العديد من الكيانات التي تحكم مثل الوطنية للعقود الآجلة مشارك (NFA)، لجنة تداول السلع الآجلة (CFTC) والتبادلات أنفسهم. هيئة تداول السلع الآجلة هي هيئة اتحادية الأساسي الذي يحكم خيارات السلع والمعاملات الآجلة في الولايات المتحدة، في حين يؤكد الاتحاد النيجيري أن المشاركين في السوق، وبشكل أكثر تحديدا، والمحامين مثل شركات الوساطة والوسطاء ومستشاري تجارة السلع تجري الأعمال في صادقة وصريحة الطريقة. في حين أشارت اثنين من الولايات المتحدة الهيئات الحكومية أعلاه تشرف على صناعة العقود الآجلة بأكملها، العملات الآجلة في بورصة شيكاغو للسلع هي أولا وقبل كل شيء ينظم من قبل CME نفسها. من خلال التقسيمات مثل غرفة المقاصة، ودائرة الرقابة، وCME تسعى جاهدة لضمان السلامة المالية للمنتجات والشركات الأعضاء فيها بوصفها منفذي والمحامين من المنتجات CME. على الرغم من أن الاتحاد النيجيري يبذل جهدا الباسل لتنظيم صناعة FX داخل الولايات المتحدة، يبدو أنها تواجه مهمة صعبة. ويلزم شركات FX المقاصة تقع في الولايات المتحدة حاليا لتسجيل مع NFA، مما يجعلهم عرضة للتنظيم. على العكس من ذلك، تلك التماس حسابات التجزئة وبيع التداول البرمجيات، ونظم مطلوبة أم لا إشارات ليتم تسجيلهم لدى NFA. وهذا يوفر لهم الحق في حرية التعبير، بغض النظر عن مصداقية هذه المزاعم. لأن السوق FX عالمي في الطبيعة، وليس لديها الموقع الجغرافي، وخلق وإنفاذ قواعد للمشاركين في السوق لم يتم بعد انجازه. وقد قارن العديد من الصناعة إلى "الغرب المتوحش" في اشارة الى الفوضى من ذوي الخبرة في أمريكا الشمالية في سنواتها الأولى. بالطبع، ليس كل شركات الفوركس في الأعمال التجارية من تضليل الجمهور؛ ولكن الفرصة موجودة. هذا هو الشيء الذي يجب أن تكون على علم وعلى استعداد لقبول قبل العملات بقعة التداول. فوركس التعامل مكاتب هناك أساسا نوعان من السماسرة FX. صناع السوق، أو تلك التي تعمل مع مكتب التعامل، وأولئك الذين يقدمون شبكة الاتصالات الإلكترونية، أو تداول ECN. معظم شركات التجزئة هي صناع السوق. صناع السوق توليد الإيرادات عن طريق فرض التجار سبريد ثابت غير قصد بعد ذلك ما المتعاملين مباشرة من خلال أمور البنوك تدفع. وغالبا ما ألقيت مصطلح "التعامل مكتب" حولها، ولكن قلة تدرك أن مكتب التعامل هو مجرد مكتب التداول. إذا وسيط الفوركس على مكتب التعامل، فإنها تأخذ الجانب الآخر من الرهانات الخاصة بك. وضعت بشكل واضح، كنت تتاجر على بيت. عندما تقوم بوضع التجارة، شركة وساطة الخاص بك هو أخذ الجانب المعاكس. وهذا يطرح نزاع لا يصدق المثيرة للاهتمام. بعد كل شيء، يمكن أن نرى الخاصة بك محطة والحد من أوامر. ويمكن مقارنة لعب البوكر وترك المنافسة ترى يدك ... ولكن لا يمكنك أن ترى لهم. وسيط ECN يوفر لك الوصول إلى سوق ما بين البنوك الفعلي. ومن شأن ECN يكن لديك محاولة سلفا / الطلب. يتم تحديد انتشار السيولة في السوق. هناك أوقات معينة من اليوم الذي قد يكون انتشار منخفضة تصل إلى 1، أو حتى 0. لتعويض شركة وساطة مالية لقاء خدماتهم، وهو ECN اتهامات لجنة التنفيذ. سوق الاصطناعية؟ إذا استخدمت شركة الوساطة الخاصة بك مكتب التعامل، الشراء الخاص بك وبيع أوامر أبدا تصل فعلا سوق الفوركس الحقيقي. وبعبارة أخرى، لم يكن لديك الوصول إلى سوق ما بين البنوك. بدلا من ذلك يمكنك شراء وبيع بأسعار مجموعة، ويحتمل التلاعب بها من قبل مكتب التداول. وفي هذا ما يسمى السوق الاصطناعية أن التاجر هو رؤية. وتستند العرض والطلب المعروض على منصة التداول على سبريد محددة سلفا وهي وظيفة من المعدلات بين البنوك الفعلية. وقال تاجر فوركس تخضع لمكتب التداول يمكن مقارنة مسافر تبادل دولار لليورو في المطار. كما يمكنك أن تتخيل. الحرية التي مكتب التعامل له نتائج في العديد من المغريات. هناك شائعات تدور حول السعر "وارتفاعه" أو "إيقاف الخسارة الصيد". ارتفاعه هو فعل انحراف مؤقتا الأسعار في الاستفادة من شركة وساطة مالية. على سبيل المثال، وقف الخسارة وضعت وشغل بسعر X مع مكتب التداول واحدة، قد لا يعني بالضرورة أن هذا السعر حدث لعملاء التداول من خلال مكتب التعامل أخرى. سعر التلاعب مثل هذا لم يثبت من قبل هيئة تنظيم، ولكن يجب أن تكون واعية لحقيقة أن هناك إمكانية. وساطة يقودها انحراف السعر ليست خطرا حين العقود الآجلة تداول العملات CME. العملاء صناديق المنفصل يتطلب NFA أن جميع شركات الوساطة المالية الآجلة عقد أموال العملاء في حسابات منفصلة. وهذا يعني لك هذا. سيتم إيواء المال الذي يودع في حساب التداول الخاص بك الآجلة في فصل العميل حساب مصرفي. وبعبارة أخرى، فإن شركة وساطة لديه حسابات مصرفية اثنين. حساب واحد لأموالهم واحد من أجل المال موكليهم. هذا مهم جدا لأنه يقدم التجار مع قطعة من العقل فيما يتعلق ب "الامان" لتمويل حساباتهم. في أعقاب كارثة مؤسسة ريفكو، فمن المريح أن نعلم أنه حتى إذا أصبحت شركة وساطة بك المعسرة، والمال الخاص لا يزال يكون بأمان في البنك ويمكن الوصول إليها لك. نضع في اعتبارنا، أن هناك فرصة ضئيلة أن شركة وساطة الخاص بك لا تنصر اللوائح المنصوص عليها بشأن حسابات منفصلة. في هذه الحالة، فإن أموالك تكون معرضة للخطر في حالة إفلاس شركة وساطة مالية. ومع ذلك، هذا ليس حدثا احتمالا. عند كتابة شيك لشركة FX لتودع في حساب التداول الخاص بك، لا يتم تخصيص الأموال بالضرورة للاستخدام الخاص فقط. إيداع الشيك مباشرة في الحساب المصرفي للوسيط الفوركس. هذه الأموال قد تكون أو لا يمكن استخدامها لتمويل عمليات الشركة، ولكن بالتأكيد ليس في حساب منفصل مخبأة بأمان من عبء إفلاس وسيط الفوركس الخاص بك. ومن المعروف أن معظم التجار يفقد. في الواقع، لقد قيل احتمال العام للخسارة أن تكون 80٪. معدل النجاح هو أكثر قتامة بين التجار FX. شركات الفوركس الوساطة يعرفون ذلك، والاستفادة من هذه الحقيقة من خلال قبول المال لحساب التداول الخاص بك على أمل أنهم أبدا أن يعيدها لك. بالنسبة للبعض، إغراء لإنفاق المال لمساعدة النمو الخاصة بها يصبح كبيرا جدا. مخاطر الطرف المقابل بورصة شيكاغو التجارية يضمن كل معاملة. وهذا يعني أنه إذا كنت تذهب طويلة والعقود الآجلة العملات والمضاربة الصحيح الخاص بك، سوف المشي بعيدا عن التجارة مع الربح الخاص بك حتى لو فشل الشخص الذي تولى الجانب الآخر من التجارة على الدفع. وهذا أمر مهم للغاية. بعد كل شيء، فمن الصعب بما فيه الكفاية لكسب المال كما المضارب. آخر شيء أن التاجر يجب أن تقلق هو ما إذا كانت أو لم تكن سوف نرى في الواقع المكافأة النقدية من تجارة رابحة. خلافا لتجار العملات الآجلة، ويتعرض تجار الفوركس لمخاطر الطرف المقابل. الشخص على الطرف الآخر من تجارتك قد يكون مكتب التداول لدى شركة وساطة أو قد يكون مشاركا سوق ما بين البنوك الفعلي، مع ذلك، الصفقات المربحة الخاصة بك تعتمد على قدرتها على "دفع ما يصل". هناك التجار FX التي كانت نشطة للغاية لسنوات وحتى الآن لم تتأثر مخاطر الطرف المقابل. ومع ذلك، وجود خطر ويجب أن نعرف عن ذلك. مصاريف التحويلات واحد من الانتخابات التمهيدية توجه للحسابات التجزئة للفوركس هو فكرة لجنة التجارة الحرة. شركات الوساطة FX العمل مع مكتب التعامل كسب المال على سبريد ثابت المقدمة للعملاء، ولكن لا تتقاضى عمولة. على السطح، وهذا يبدو لتقديم تكاليف المعاملات مخفضة النسبية لسوق العقود الآجلة. ومع ذلك، فمن المهم أن نلاحظ أن نموذجي انتشار FX نقطة من 3-5 نقطة يوفر شركة وساطة مع مكافأة سيم. من ناحية أخرى، في سوق العقود الآجلة هناك عدد قليل من أكثر التكاليف شفافة لتنفيذ التجارة. لأحد، وتتهم شركة وساطة الآجلة لجنة على كل معاملة. في حالة عقود العملات الآجلة، على رأس لجنة سوف التاجر دفع رسوم جلوبكس (جلوبكس هو التبادل الالكتروني التي يتم تداولها العملات الآجلة CME)، فضلا عن المقاصة ورسوم النيجيري. اللجان قابلة للتفاوض على أساس حجم الحساب وحجم، والخبرة، وما إلى ذلك؛ ولكن لا توجد وسيلة للالتفاف على الرسوم المرتبطة بها. اعتمادا على شركة السمسرة الاجلة الخاص بك، فإنك قد تضطر إلى دفع ثمن منصة التداول ترقية من أجل الحصول على نفس النقطة في الوقت الحقيقي، وانقر الوظائف التي قد تأتي التجار FX على التمتع بها. لإعطائك فكرة، والمنصات الأكثر ترقية تشغيل $ 50- 100 $ شهريا. هناك عدد قليل من التي تقدم في التجارة معدل، الذي سيكون من الأفضل بالنسبة لأولئك الذين لا تنفيذ عدد كبير من الصفقات. ومن المهم أن نلاحظ أنه على الرغم من تكاليف المعاملات في سوق العقود الآجلة هي أكثر وضوحا بكثير، فمن المرجح ليس أكثر مما كانت عليه في الفوركس. CME عقود العملات الآجلة لا تنطوي على محاولة الثابتة / الطلب. بدلا من ذلك، انتشار يعدل في سيولة السوق. الشهر الاستقبال عادة انتشار 1 نقطة. في حالة عقود العملات الآجلة نقطة يورو واحد يساوي 12،50 $. شركات الفوركس تقدم 3-5 انتشار نقطة ثابتة لا يجوز شحن يكلف التجار صريح، أو حتى في شكل يظهر على كشف حساب، ولكن هناك تكاليف كبيرة بنيت في سوق الاصطناعية التي تقدمها لك. لتحديد ما إذا كانت العقود الآجلة أو الفوركس هو بديل أقل تكلفة، يجب على كل تاجر تقييم ظروفها الخاصة. على سبيل المثال، FX وسيط الخاص وECN أو هل لديهم مكتب التداول. وعدد الصفقات شهريا أيضا أن يكون له تأثير على هذا القرار.